“A man who does not plan long ahead will find trouble at his door” – Confucius
Статистика доказывает, что люди, имеющие профессионально составленный финансовый план, достигают финансовой цели гораздо успешнее, чем те, кто просто «плывет по течению». Значение такого плана становится особенно ощутимым в периоды сильных изменений в экономике, на финансовом рынке или просто в нашей персональной ситуации. Несколько предыдущих лет оказались очень непростыми и внесли неожиданные значительные изменения, подняв вопросы во всех областях нашей жизни, включая финансы. Это приводит к тому, что все больше людей планирует свое будущее финансовое благополучие, чтобы избежать ошибок.
В то же время, к сожалению, далеко не все осознают значение финансового плана, а многие даже не представляют, в чем он заключается. Огромное число людей вкладывает в пенсионные и инвестиционные счета, давая финансовой компании и своему консультанту заработать, не получая ничего взамен. В чем же суть финансового планирования?
Финансовое планирование
“It’s choice – not chance – that determines your destiny” – Jean Nidetch
Я всегда удивляюсь, как тщательно мы планируем поездку в отпуск, значительную покупку и т.д., пытаясь сэкономить относительно небольшую сумму, и при этом полностью игнорируем планирование своего финансового будущего, где цифры гораздо выше.
Спросите своих знакомых в возрасте 45 лет и старше, что случится, когда они выйдут на пенсию:
- Какую сумму они будут получать от государства в виде пенсий и пособий и что на них повлияет?
- Сколько они будут платить налогов и как их уменьшить?
- На сколько времени им хватит своих сбережений, чтобы поддержать достойный уровень жизни, когда прекратят работать?
- Стоит ли им вкладывать в RRSP и как эти вложения повлияют на пенсии государства, на налоги, и какие есть альтернатив
- Как выбрать стратегию и правильные опции с пенсионным планом от работодателя, работая, выходя на пенсию или меняя место работы?
- В каком возрасте вам выгоднее начать получать CPP (Canada Pension Plan) – в 60, 65 или 70 лет?
- В каком возрасте вам выгоднее начать получать пенсию по возрасту – OAS(Old Age Security)?
- С какого счета выгоднее раньше снимать деньги на пенсии: с обычного investment или saving account, с Tax Free Saving account или с RRSP?
Спросите знакомых более старшего возраста о вопросах наследства (хотя об этом необходимо думать в любом возрасте, если вам есть что и кому оставлять):
- В Канаде нет налога на наследство. Почему же, когда человек уходит из жизни, ему часто приходится оставить государству значительную часть состояния в виде налогов?
- Что нужно сделать сейчас, чтобы уменьшить налоги при передаче состояния, когда нас не станет?
- Как сделать так, чтобы то, что мы оставили, использовалось в соответствии с нашей волей в течение многих лет, если наследник по характеру транжира, любит азартные игры или, к несчастью, умственно неполноценный?
- Что такое probate fee? В каких случаях и каким образом стоит его уменьшить?
- Что такое Trusts и в каких случаях они выгодны?
- Когда стоит и когда не стоит вписывать детей в совместное владение недвижимостью и счетами?
- Как уберечь наследство, переданное детям, от притязаний, если их брак оказался неудачным?
- Как облагаются налогом различные составляющие нашего состояния, оставленные наследникам: дом, в котором мы жили, кондо, которое сдавали, коттедж, пенсионные сбережения, деньги, полученные наследниками от страховок, инвестиционные счета?
- Стоит ли продавать с налоговой точки зрения investment property при жизни или оставить наследникам?
- Что произойдет если человек ушел из жизни без завещания (Will)?
- Почему необходимо иметь доверенность (Power of Attorney)?
Спросите молодую семью, которая из-за недостатка средств не в состоянии на данном этапе сделать все, что хотелось бы, чему стоит в первую очередь отдать предпочтение.
- Максимально выплачивать mortgage и другие долги?
- Вкладывать в RRSP, чтобы снизить налоги?
- Максимально инвестировать в образование детей?
- Приобрести страховки, чтобы защитить семью и себя?
- Инвестировать в свое профессиональное образование?
Спросите тех, кто только собирается создать семью:
- Как защитить себя и свои сбережения, если ваш союз не удался?
- Какие финансовые обязательства и права у женатых и живущих в гражданском браке и в чем различие для жителей Онтарио?
Спросите семью, имеющую или получившую состояние вне Канады:
- Каковы налоговые законы в Канаде, если вы продали дом в России (Израиле, Украине) и хотите перевести сюда деньги?
- Каковы налоговые последствия для канадцев, сдающих в аренду или продавших недвижимость во Флориде (Аризоне, Калифорнии…)?
- Каковы в Канаде налоговые последствия подарка (к примеру, денежного)?
Спросите, наконец, семью, имеющую пенсионные и инвестиционные сбережения:
- Какие финансовые продукты доступны для вас (многие вкладывают только в один вид продуктов, ограничивая себя)?
- Какие fee вы платите (многие даже не подозревают о них)?
- Как построен ваш инвестиционный портфолио с налоговой точки зрения?
- Как уменьшить риск, не уменьшая дохода?
Спросите семью, имеющую несколько единиц недвижимости:
- Как может повлиять interest rate на цены?
- Лучше ли часть продать сегодня по высоким ценам в пенсионном возрасте, когда ниже доход и соответственно налоги, или оставить наследникам с налоговыми последствиями?
- Как возможно уменьшить налоги при продаже недвижимости?
Предположим, семье удается сэкономить $ХХХ в месяц. Как наиболее эффективно распорядиться этими деньгами, чтобы, скажем, через 15 лет получить наибольшую сумму и заплатить минимальный налог:
- Инвестировать в недвижимость и этими $ХХХ ежемесячно выплачивать mortgage?
- Вкладывать в инвестиционный счет или RRSP или TFSA?
- Взять line of credit и, инвестировав его в ценные бумаги, выплачивать на долг interest?
- Приобрести накопительную страховку, которая имеет налоговые преимущества?
- Взять line of credit и, инвестировав его в бизнес, выплачивать на долг interest?
Правильные ответы на перечисленные выше вопросы, основанные на знаниях и анализе, могут помочь вам выиграть и сэкономить огромные суммы. И помочь в этом вам может financial planner, имеющий, как минимум, звание CFP. «What’s the use of running if you are not on the right road» – German proverb
Работа финансового специалиста состоит из двух составляющих. Первая – продать финансовый продукт (страховки, RRSP, инвестиции, фонды на образование и т.д.). Вторая – предоставить сервис клиенту (анализ ситуации, разработка финансового плана и его последующая реализация). Первая не требует много времени. Вторая требует много времени, усилий и высокой квалификации специалиста. Первая хорошо оплачивается. Вторая не оплачивается, потому что предполагается, что за нее он уже получил, выполняя первую составляющую своих обязанностей.
Вкладывая в RRSP, TFSA или просто в investment account, покупая страховку или другие финансовые продукты, вы даете возможность заработать вашему финансовому консультанту и его организации. За это вы должны иметь возможность получить полный детальный финансовый план. И это не просто голословные рекомендации, а конкретные цифры, основанные на анализе и расчетах. Поэтому задайте себе вопрос: что я получаю от своего финансового специалиста взамен, давая ему возможность заработать?
Ко мне часто обращаются за советом в финансовом планировании люди, имеющие сбережения в различных финансовых организациях. Когда я задаю вопрос, почему они не спрашивают своего консультанта там, где держат деньги, то часто слышу ответ: «Он в этих вопросах не разбирается». На мой следующий вопрос, зачем тогда держать с ним сбережения, они не находят ответа.
Проблема с financial advisor в том, что это звание может иметь как человек, закончивший очень короткий курс и имеющий просто лицензию продавать GIC, mutual funds и/или страховки и т.д., так и специалист, имеющий серьезные звания (к примеру, CFP, CFA, CIM, CLU, TEP и т.д.), получение каждого из которых требует годы серьезной учебы и опыта, и который имеет лицензию на гораздо более широкий и выгодный список финансовых продуктов. Мы обращаемся к специалистам, имеющим хорошее образование, когда это касается, к примеру, нашего здоровья и других областей жизни, но многие пренебрегают этим принципом, когда дело доходит до финансового благополучия. Важно понять, что услуги высококлассного специалиста не будут стоить вам каких-то дополнительных затрат в сравнении с услугами его менее квалифицированных коллег. Поэтому, почему бы не выбрать лучшее?
И в связи с этим фраза, которой я не хочу никого обидеть: “Don’t approach a goat from the front, a horse from the back, or a fool from any side” – Jewish Proverb.
Планируя, мы думаем о будущем. Поэтому, чем в более раннем возрасте вы это сделаете, тем выше результат.
“The past cannot be changed. The future is yet in your power” – Abraham Lincoln.
Инвестиционное планирование
«Spend each day trying to be a little wiser than you were when you woke up» – Charlie Munger
Инвестиционное планирование является составной частью финансового планирования. Для достижения финансовой цели недостаточно зарабатывать и откладывать. Если рост ваших вложений не покрывает инфляцию и налоги, то в реальных деньгах вы теряете. Представьте, что ваши деньги заработали 3% за этот год, а инфляция оказалась 4-5%, в результате ваш реальный доход оказался негативным.
На что стоит обратить внимание, строя портфолио ваших вложений:
- Каков ожидаемый возврат и риск ваших вложений?
- Насколько диверсифицированы ваши вложения в разные финансовые продукты, в разные географические регионы, индустрии и стратегии?
- Может ли ваш консультант предложить широкий выбор разных финансовых продуктов или у него лицензия только на один продукт (к примеру, только mutual funds)?
- Имеет ли возможность ваш консультант вложить ваши деньги в продукты различных компаний с лучшей финансовой историей или он может вложить только в продукты своей компании?
- Какие вы платите fees и как их можно уменьшить (к сожалению, многие даже не знают, что платят fees)?
- Насколько правильно построены ваши портфолио с налоговой точки зрения?
- Насколько защищены ваши деньги в случае непредвиденного?
- Имеет ли ваш консультант designations в инвестировании?
- Как часто ваш консультант пересматривает и при необходимости ребалансирует ваш портфолио?
Когда рынок ценных бумаг и, соответственно, наши вложения росли на протяжении многих лет, большинство людей не задумывались и не желали ничего менять. Но рынок цикличен, и после длительного роста следует падение. Если в вашем портфолио не корректируется уровень риска и он не ребалансирован, если нет детальной инвестиционной стратегии, то вы будете не подготовленными к очередному падению – и это может стоить дорого. Из моего опыта – ко мне за консультацией чаще обращаются не тогда, когда все хорошо, а когда происходит падение и люди уже многое потеряли. К сожалению, в такой ситуации, особенно для людей постарше, не так много опций что-то поправить за относительно короткий срок.
Чтобы убедиться, что вашими вложениями управляют грамотно, можно обратиться за «вторым мнением». Но проблема здесь в том , что есть конфликт интересов, и иногда консультант может дать необъективную оценку ваших вложений с тем, чтобы убедить вас перевести ваши сбережения к нему. «There is a way to do it better… find it.» – Thomas Edison.
Заключение
“What has been will be again, what has been done will be done again; there is nothing new under the sun” – King Solomon
Я сегодня не привел ничего нового и повторил известные всем истины, которые большинство из нас игнорирует. К сожалению, эти истины оказываются для многих еще более актуальными во время кризисов, когда люди, не имеющие правильной стратегии, теряют значительную часть своих сбережений. А в течение жизни большинства из нас возникнет не один финансовый кризис. Нам никто не будет способен помочь, если мы сами этого не захотим. Цель сегодняшней статьи – заставить вас задуматься и, если требуется, то что-то предпринять, что поможет при существующих условиях, получить максимальную выгоду в будущем.
У каждого человека, стремящегося улучшить свое финансовое благополучие, должна быть финансовая цель. Чтобы достичь ее, нужно иметь финансовый план, в котором отражены наиболее выгодные в вашем случае стратегии пенсионного, инвестиционного, налогового планирования, вопросов наследства и, наконец, финансовой защиты в случае непредвиденного (страхование). Если вы не просто по инерции вкладываете с вашим финансовым консультантом в RRSP, TFSA и т.д., но он построил вам профессионально составленный детальный план стратегий, вы на правильном пути к цели. Если же его у вас нет – я готов дать бесплатную персональную консультацию каждому обратившемуся в надежде, что она поможет заработать и сэкономить.
И в заключение фраза: “There is nothing easier than lopping off heads and nothing harder than developing ideas” – Fyodor Dostoevsky.
Юрий Исаков, CFP, CLU, TEP, CIM, FMA, CDFA, MSc
Senior Financial Consultant
Cell: 416-820-8131
Email: yuri.isakov@ig.ca
